Buffett wartet mit 397 Milliarden Cash – und stellt den Markt damit vor eine unbequeme Frage

00:00:01: Heute geht es um eine Zahl, die auf den ersten Blick einfach nur beeindruckend rückt.

00:00:08: Auf dem zweiten Blick aber eine sehr unbequeme Frage stellt.

00:00:18: So viel Liquidität hat aktuell Berkshire Headway...einfach!

00:00:23: auf der hohen Kante.

00:00:25: Und hinter dieser Zahl steht niemals geringeres als Warren Buffett und er ist einer der diszipliniertesten und erfolgreichsten Investoren der Welt!

00:00:36: Genau deshalb ist diese Position nicht einfach nur eine Fußnote in irgendeinem Quartalsbericht, sondern sie ist ein ganz klares Signal Denn dreihundertsehnundneunzig Milliarden US-Dollar sind Cash verfügbar, sind nicht investiert in Unternehmen und Buffett ist ja nicht jemand der das Problem hat dass er kein passendes Investment findet.

00:01:01: Sondern Warren Buffet ist ja jemand der über Jahre bewiesen hat, dass er jemand ist, der sehr genau weiß wann er investiert und wann nicht!

00:01:11: Und deshalb entsteht genau hier die eigene Spannung.

00:01:17: Während nämlich viele Marktteilnehmer versuchen in jeder Phase des Marktes irgendwo noch Chancen zu finden, während Indizes weiter steigen, Bewertungen historische Hochs erreichen passiert auf der anderen Seite was komplett anderes.

00:01:33: Ein Großinvestor mit jahrzehntelange Erfahrung entscheidet sich bewusst dafür nicht investiert zu sein und das nicht aus Panik Nicht aus Unsicherheit, sondern aus einem ganz einfachen Grund.

00:01:51: Weil er aktuell nicht genug Situation sieht die seinen eigenen Anforderungen am Preis und Wert entsprechen.

00:01:59: Und das ist ein Unterschied den viele von euch massiv unterschätzen.

00:02:04: Spannendes Thema!

00:02:05: Viel Input auch für dein eigenes Trading wo du davon massiv lernen kannst.

00:02:11: Spannendes Thema!

00:02:12: Und damit herzlich willkommen zu einer neuen Podcast-Folge, hier im Trading Podcast von Forex Impulse.

00:02:18: Wie gewohnt spricht ihr euer Tom und wir müssen uns einfach zu Beginn anschauen was threehundertseinundneunzig Milliarden Cash wirklich bedeuten?

00:02:29: Wenn man nämlich über Liquidität spricht, klingt das ja oft extrem abstrakt.

00:02:35: Cash Rücklagen Kapital Zahlen, die irgendwo auf einer Bilanz stehen.

00:02:41: Aber in diesem Fall bedeuten sie schon etwas sehr, sehr Konkretes Denn es bedeutet das ein Investor der dafür bekannt ist In Krisen zu kaufen und langfristig extrem selektiv investiert aktuell einen großen Teil seines Kapitals bewusst nicht im Markt positioniert hat.

00:03:04: Und das ist ja nicht einfach nur eine kleine Anpassung, wo so ein zwei Milliarden irgendwie zurückgehalten werden.

00:03:12: Sondern es ist wirklich eine strategische Haltung!

00:03:16: Denn Buffett hat in seiner Karriere immer wieder gezeigt dass er eigentlich genau in diesen Phasen extrem aktiv war, in denen andere verkaufen müssen oder wo sie Angst haben blühte er ja ne Regel erst richtig auf.

00:03:31: und umgekehrt ist er extrem ruhig, wenn Preise zu hoch werden oder die Sicherheitsmarsche schwindeln.

00:03:38: Und Cash heißt in diesem Kontext ja nicht dass er nichts mehr macht sondern Cash is eine Entscheidung Eine bewusste Entscheidung gegen Übergewertung Denn... Die Märkte laufen Wir haben Fließband-Neue Alltime heiß und es geht einfach immer weiter.

00:04:00: Aber was genau läuft da eigentlich?

00:04:03: Wenn man sich die Märkte nämlich aktuell anschaut, entsteht schnell ein bestimmtes Gefühl.

00:04:09: Viele Indizes stehen nahe oder auf dem Allzeit hoch denn Technologie treibt die Performance KI dominiert die Diskussion und insgesamt wirkt alles so als gäbe es einfach nur noch eine Richtung und die ist straight nach oben.

00:04:29: Und genau in solchen Phasen entsteht oft ein psychologisches Muster, das ist das Gefühl, dass man dabei sein muss.

00:04:37: Das Geld, das nicht investiert ist, verpasst das Geld!

00:04:42: Dass sie hier auf dem Trading während nämlich zum Beispiel Warren Buffett im Moment wirklich gezielt abwartet, ist es ja bei vielen von euch so, dass Sie permanent Angst haben, dass sie den Trade verpassen und dann Trade Center herlaufen?

00:04:58: oder Overtrading-Giergetrieben zu viele Trades setzen.

00:05:02: Oder auch das Gefühl, dass man jeden Tag ein Trade machen muss.

00:05:07: und genau hier beginnt der größte Fehler bei euch!

00:05:14: Denn hier beginn der Unterschied zwischen kurzfristiger Marktlogik und langfristiger Logik.

00:05:21: Denn steigende Märkte sagen ja nicht darüber aus ob etwas noch günstig ist sie sagen nur dass es gerade gekauft wird.

00:05:30: Und ein wichtiger Punkt, den viele falsch verstehen ist die Annahme das erfolgreiche Investoren ständig investiert sein müssen.

00:05:39: Denn Buffett widerspricht genau diese Idee ja schon seit Jahrzehnten!

00:05:45: Sein Ansatz basiert ja darauf nicht immer komplett überall im Markt zu sein sondern darauf im richtigen Moment extrem konzentrierer zu handeln.

00:05:57: Das heißt aber auch im Umkehrschluss, wenn diese Momente nicht da sind ist nichts tun die rationalste Entscheidung.

00:06:05: Und das muss auch du für dein Trading verstehen dass du nicht permanent Trades brauchst sondern du musst wie er warten auf den perfekten Moment und dann bist du wie ein Sniper der zuschlägt.

00:06:20: So wie er handelt so musst du auch trading nicht permanent hinterherlaufen, sondern warten bis der Markt da ist wo du ihn haben wirst.

00:06:29: und dann machst du ein Trail.

00:06:31: Dann steigst du ein und dann steigest du auch wieder aus wenn es nicht mehr passt.

00:06:36: und genau so musst du auch agieren.

00:06:39: denn das ist der Punkt der aktuell bei dem was er macht viel Aufmerksamkeit erzeugt dass er nichts tut.

00:06:48: Denn viele Markteilnehmer bestehen unter Druck Die müssen Rendite liefern.

00:06:54: Die wollen keine Chance verpassen, während hier genau das Gegenteil gemacht wird.

00:07:00: Warten ohne Zeitdruck, ohne externen Druck einfach ohne die Notwendigkeit kurzfristig Ergebnisse liefern zu müssen.

00:07:10: Weil so ist es ja zum Beispiel bei vielen großen Konzernen, die sehr kurzfristigt denken weil sie akkualtalsmäßig abliefern müssen.

00:07:20: und Diese Freiheit, das nicht zu haben, das Veränder der das Verhalten komplett.

00:07:26: Denn der psychologische Druck ist im Markt!

00:07:30: Für die meisten Markteilnehmer ist das Bild ja ganz anders.

00:07:35: Wer investiert ist, sieht steigende Kursen und fühlt sich bestätigt.

00:07:39: Wer nicht investiert isst, sieht Steigende Kurse und fühlt sich ausgeschlossen.

00:07:45: Und dass es diese Dynamik ist, die Druck erzeugt.

00:07:49: Entweder weil du... drin bist, kurz steigt.

00:07:54: Du fühlst dich bestätigt.

00:07:55: bis vielleicht nachkaufen oder nicht dabei bist kommt FOMO auf.

00:08:01: also du hast die Angst was zu verpassen und hächelst da so hinterher.

00:08:06: Und es besteht der Druck nicht leer auszugeben Der Druck irgendwie einzusteigen, der Druck keine Bewegung einer Börse zu verpassen.

00:08:18: Dieser psychologische Effekt ist eine der stärksten Treiber in späten Markenphasen.

00:08:24: Nicht fundamental Daten allein, sondern das Verhalten.

00:08:29: Verhalten ist oft emotional-standardional und Cash ist kein Feind von Rendite!

00:08:37: Es ist ein Werkzeug, ein Tool.

00:08:40: Denn viele interpretieren diese hohe Cashbestände automatisch jetzt als negatives Signal als Angst, als Rückzug, als fehlende Ideen.

00:08:51: Die Jungs sind alt und wissen nicht mehr was sie tun sollen.

00:08:54: aber der Logik von Buffett ist der Cash etwas komplett anderes.

00:08:59: es ist für ihn Flexibilität, optionales Handeln.

00:09:03: Denn Cash is die Fähigkeit einfach in dem Moment extrem aggressiv zu sein indem sich Chancen wirklich eröffnen.

00:09:14: Denn das Problem in überhitzten Märkten, wie es einfach der Fall ist, ist ja nicht dass es keine Chancen gibt.

00:09:21: Aber das Problem ist, dass die Preise für diese Chancern oft zu hoch sind und zu hohe Preise reduzieren langfristig natürlich massiv die Rendite-Erwartung.

00:09:33: Deshalb kommen wir jetzt zum entscheidenden Punkt, der das Ganze nämlich interessant macht.

00:09:38: Der entscheidende Punkt ist auch nicht ob baffelt gerade richtig oder falsch liegt mit der Entscheidung aus dem Markt draußen zu bleiben sondern die entscheidend.

00:09:47: Frage ist auch noch nicht ob der Markt zu teuer ist?

00:09:51: Die eigentliche Frage ist eine komplett andere.

00:09:54: Wie lange bist du selbst bereit in jedem steigenden Markt automatisch zu glauben, dass kaufen immer die wichtige Antwort ist.

00:10:04: Wie lange wird steigende Performance mit guter Bewertung verwechselt?

00:10:10: Wie lange bleibt man investiert ohne wirklich zu hinterfragen ob Preis und Wert überhaupt nicht stimmen?

00:10:17: denn genau das ist ja der Kern von langfristigen Investitionen.

00:10:22: Nicht einfach dabei sein, sondern bewusst entscheidend wann man dabei ist und das gilt bei Investition generell egal ob du zudem gehörst ja von nur Aktien kaufen oder ETFs gekauft haben und es liegen lassen oder ob du wirklich aktiver Trader bist der täglich handelt.

00:10:41: denn wie bei uns im Trading Coaching haben wir Leute die Skalping machen, DD Trading machen, die Swing Trading machen mit verschiedensten Strategie.

00:10:50: aber egal, ob beim Invest oder hier bei uns beim Trading es geht immer darum bewusst zu entscheiden wann man einen Trade macht und deshalb solltest du auch pro Tag im Trading nie mehr als zwei Trades machen das du dich einfach auf die perfekten Einstiege und die perfekten Trades fokussierst.

00:11:15: Alles andere ist nur Lärm!

00:11:17: Und deswegen müssen wir Blick auf Disziplinen statt Emotionen schauen.

00:11:23: Wenn man nämlich Warren Buffett über die Jahrzehnte mal betrachtet, fällt eine Sache immer wieder auf.

00:11:31: Seine Entscheidungen wirken oft einfach, simpel aber sie sind nicht emotional, sie sind diszipliniert.

00:11:41: und Disziplin bedeutet in diesem Kontext nicht immer aktiv zu sein sondern auch mal bewusst passiv zu sein, wenn die Bedingungen nicht stimmen.

00:11:52: Und das ist für viele schwer auszuhalten dass sich aber uns im Training Coaching insbesondere bei denen die neu bei uns dazukommen, dass man das Gefühl hat, man muss immer was machen.

00:12:05: Das ist ja tief in uns Deutschen drin umso mehr man arbeitet und so verdient man.

00:12:11: dieses Denken hat sich über Jahrzehnte einfach tief eingebrägt.

00:12:15: aber so funktioniert Börse nicht, so funktioniert Trading nicht sondern hier gilt umso weniger du machst, umso besser.

00:12:23: es geht um Klasse statt Masse.

00:12:27: Was Du brauchst Trades, die perfekt sind.

00:12:31: Es ist egal ob du hundert Trades machst oder zehn Trades Denn lieber hast du zehn Trads wovon acht davon hoch profitabel sind als achtzig Trades Die Verlust bringen oder plus minus null machen.

00:12:46: und das ist für viele schwer auch mal nicht zu träben.

00:12:51: dass man wirklich sagt hey heute hat sich für mich kein passender Trading einstieg ergeben akzeptiere ich.

00:12:58: Morgen schauen wir uns das wieder an.

00:13:01: Und für viele fühlt sich nichts tun im Trading am Markt oft als falsch an, selbst wenn es richtig ist.

00:13:09: Weil manche Tage passen nicht für deine Trading-Strategie oder sind schwierig zu handeln und trotzdem versuchst du grammfhaften Trades zu machen.

00:13:20: Das ist was das Kostet dich am Ende Geld.

00:13:24: deshalb Trading nicht mehr als zwei Trades pro Tag und wirklich Fokus auf qualitativ hochwertige Trades.

00:13:32: Und Qualitativ-hochwertiger Trade ist immer, wenn du ihn genauer nach deiner Strategie gemacht hast!

00:13:42: Wenn wir jetzt wieder zurückkommen zum heutigen Thema sind nämlich threehundert siebenund neunzig Milliarden US Dollar an Liquidität die einfach cash verfügbar sind, nicht zufällig entstanden.

00:13:54: das ist ja nicht auf Glück ins Konto gekommen.

00:13:59: Es ist auch kein Zeichen von Unsicherheit im klassischen Sinn, sondern wirklich ein Ausdruck von Auswahl.

00:14:06: Auch mal der Hinweis darauf dass in dem Markt der stark von Momentum Optimismus geprägt ist, jemand mal nicht bewusst andere Haltung einnimmt, wer nicht!

00:14:20: das Geld sofort wieder in den Markt gibt und investiert, sondern auch mal den Markt ablehnt.

00:14:27: Und auf dem richtigen Moment wartet!

00:14:30: Genau das ist die wichtigste Lektion, die du aus dieser Situation nehmen kannst, dass nicht jede Phase im Markt eine Kaufphase ist – und dass auch nicht jede Bewegung automatisch eine Chance ist, sondern dass manchmal einfach der Schritt nicht zu handeln der lukrativste und profitabeste ist.

00:14:53: Und lasst es wirklich mal bilden, dass du da dein Verhalten scharfst nicht versuchst permanent Trades zu machen im Trading sondern wirklich einfach wartest bis der perfekte Moment gekommen ist weil vielleicht kennst du das ja!

00:15:10: Du hast einen schlechten Trade gemacht bis zu früh rein Hast nen Stop-Loss kassiert, hast Verluste gemacht Und dann kommt der Moment, wo du den Einstieg hast, den du wolltest, wo er in deine Richtung läuft oder jetzt im Take Profit wärs.

00:15:26: Aber dem Trade nicht mehr gemacht hast weil du davor einen dummen Trade gemacht hast.

00:15:30: und ein dummer Trade ist ja letztendlich kein dummer trade sondern du hast ihn ja bewusst gesetzt aber du hast es aufgrund von Emotionen gesetzt und nicht auf Grund von rationalen Entscheidungen.

00:15:49: Ja, auf den perfekten Moment wartest und der perfekte Moment sagt ja deine Strategie.

00:15:54: Und wenn du da noch Hilfe brauchst für die richtige Strategie haben wir alles hier bei Forex Impulse denn die hängt er von deinem Alltag und deinem Charakter ab das du nicht den ganzen Tag nur vom Training Charts ist und irgendwie vor dich hin handelst sondern dass du jetzt wirklich mal einen Punkt kommst wo du einfach profitabeles, konstant, dauerhaft nachhaltig profitabel.

00:16:17: Wenn du dabei Hilfe brauchst dann geh auf unsere Website forex-impulse.com.

00:16:23: die wird dir dabei weiterhelfen.

00:16:26: und wenn dir diese Podcast Folge heute gefallen hat lasse auch gerne ein Feedback da!

00:16:32: Und die Frage die ich dir heute mitgeben möchte ist einfach simpel handelst Du einfach nach Bauchgefühl oder hast du wirklich eine Strategie.

00:16:45: Wenn du immer noch keine profitablen Strategie hast, warum habe ich dich da noch nie bei uns in einem Webinar gesehen?

00:16:53: Vielleicht sehe ich dich beim nächsten Webinar oder bei unserem YouTube-Kanal beim Live Trading.

00:17:00: Alex hatte gestern zwei super Trades die im Profit gelaufen sind wenn du dazu schauen möchtest.

00:17:08: das bringt dir auch schon enormen Mehrwert und wir Herzlich Willkommen in der nächsten Podcast für euch.